MForum.ru
31.07.2008,
Чистая прибыль за 6 месяцев 2008 года на 24,7% превысила показатель за аналогичный период 2007 г. Выручка выросла на 7,9% по отношению к аналогичному периоду прошлого года. По отношению к прошлому кварталу немного снизилась рентабельность по EBITDA, но по отношению к аналогичному периоду прошлого года наблюдался небольшой рост.
Положительные моменты:
Негативные моменты:
Наше мнение:
В целом, компания отчиталась позитивно. Немного упали темпы роста выручки и чистой прибыли во втором квартале 2008 года, что связано с отказом от повышения тарифов на местную связи и усилением конкуренции со стороны сотовых операторов. Планируемая продажа сотовых активов и планомерное увеличение тарифов повысит эффективность работы компании. Более показательна для компании отчетность по МСФО (выходящая в сентябре), так как она содержит консолидированные данные всех дочерних компаний связи
© Ирина Скворцова, "Атон",
Публикации по теме:
03.09. 
Ростелеком
05.04. Ключевые события рынка инфокоммуникаций со 30 марта по 3 апреля 2009 года
15.03. Ключевые события рынка инфокоммуникаций со 10 по 13 марта 2009 года
01.02. Ключевые события рынка инфокоммуникаций с 26 по 30 января 2009 года
05.01. Декабрь 2008 года. Основные события рынков телекома и IT. Взгляд MForum.ru
22.12. Что случилось за день 22 декабря 2008 года
19.12. Что случилось за день 19 декабря 2008 года
"Мы считаем результаты "Дальсвязи" за II квартал 2008 года негативными для нашей оценки стоимости компании. Мы сохраняем рекомендацию "покупать" акции "Дальсвязи", прогнозируемая цена на ближайшие 12 месяцев – $8,95. При этом мы хотим отметить отсутствие краткосрочных катализаторов роста котировок", - заключили аналитики UniCredit Aton."
"В целом выпущенную отчётность "Дальсвязи" за первое полугодие мы считаем умеренно сильной, однако, на наш взгляд, она не окажет поддержки котировкам акций компании в связи с негативным настроением участников рынка, установившимся в последние дни", - говорится в аналитическом материале аналитика Собинбанка Павла Никитина, поступившем в редакцию ИА "РосФинКом" 31 июля.
"Бизнес "Дальсвязи" умеренно растёт, уровень рентабельности повышается, компания успешно наращивает абонентскую базу широкополосного доступа в интернет, предлагая своим пользователям новые тарифы и услуги. Доля рынка DSL составляет 77%, и, несмотря на снижение ARPU, доходы от услуг интернета показывают отличную динамику роста. Однако в связи с возникновением новых рисков на рынке и продолжающимся кризисом ликвидности акций телекомов, который связан с неопределенностью вопроса о приватизации "Связьинвеста", мы снижаем справедливую цену по акциям "Дальсвязи" на 15% до $6,035, однако по-прежнему считаем компанию привлекательной для долгосрочных инвестиций, потенциал роста к целевой цене составляет 62%", - резюмирует аналитик.
15.03. Илон Маск заявил о планах запуска Tesla Terafab - гигантской фабрике по производству ИИ-чипов
15.03. SK hynix представила первый в мире 1c LPDDR6: скорость +33%, энергопотребление -20%
15.03. МегаФон в Вологодской области - сеть LTE запущена в селе Устье
15.03. МТС в Тамбовской области - домашний интернет запущен еще для пяти тысяч жителей
15.03. Ericsson и партнеры разрабатывают промышленные решения на базе 6G
15.03. Nvidia подключилась к разработкам Samsung ферроэлектрической NAND-памяти
14.03. Китай проведет орбитальную модернизацию навигационной системы BeiDou
13.03. В ГК Элемент сменится руководство
13.03. Япония нацелилась на 30% мирового рынка «физического ИИ» к 2040 году
13.03. На фоне спроса на HBM к BESI из Нидерландов присматриваются покупатели
13.03. МегаФон в Хабаровском крае - сеть LTE запущена для Охотской ГГК
13.03. Билайн в Хакасии - сеть 4G расширена на 35% в 2025 году
13.03. Билайн в Красноярском крае - сеть 4G расширена на 27% по итогам 2025 года
13.03. Представлен Motorola Edge 70 Fusion+ с улучшенной камерой
13.03. Energizer P30K Apex, смартфон с батареей 30 000 мАч, ожидается в июне
12.03. Honor 600 Lite – металл, AMOLED и батарея на 6520 мАч за €300
12.03. В Китае стартовали продажи Honor Magic V6 с рекордной батареей
12.03. OPPO K14x 5G – новая базовая версия за 12 999 рупий
11.03. Vivo V70 FE – 200 мегапикселей и 7000 мАч
11.03. Realme Note 80 – ультрабюджетник с батареей на 6300 мАч
11.03. Poco C85x - емкая батарея за 120 долларов
10.03. Представлен Vivo Y37+ с батареей на 6000 мАч
10.03. Realme C83 5G – крепкий бюджетник с батареей на 7000 мАч
09.03. Oppo представит новый складной смартфон OPPO Find N6 с "невидимой складкой" экрана
09.03. Honor MagicPad 4 – самый тонкий в мире планшет добрался до Европы
09.03. itel Zeno 100 – смартфон за 70 долларов с военным стандартом MIL-STD-810H
09.03. TCL показала первый AMOLED NxtPaper
06.03. Realme Narzo Power – гигантская батарея под новым именем
06.03. Nothing Headphone (a) обеспечат до 135 часов работы
05.03. Nothing Phone (4a) и (4a) Pro получил новые огни, старый чип и перископ
05.03. Tecno Pop X – бюджетник с рацией и экраном 120 Гц за $93
